文 | 小宁

北向资金休息，游资休息，大盘延续节前效应，整体乏味可陈。

虽然市场表现一般，但是早盘一个令股民振奋的消息传来：两会时间确定了！

为什么说令人振奋呢？老股民都知道，一般两会前这一段时间，大盘往往走势较好，市场还特意取名“两会行情”。通过数据统计发现，这个说法还是有一定依据的，各位看官可以看下图：

近20年间，两会召开前一个月沪指上涨的次数有17次，上涨比例为85%。

看到这，不少看官心里就有想法了，既然“两会行情”大概率存在，那么应该如何参与呢？财哥经过分析后给大家制作了一个操作指南，供大家参考。

一，参与节奏

凡事想要参与，必须要了解其逻辑。

每年的两会都是我国发布一系列政策的时间段，换言之，市场资金是在买“两会期间超预期的政策出台”。因此，两会行情最好的参与节奏是：召开前买股，召开时卖出。

掌握好节奏后，下一步需要了解的就是如何参与？有什么模式可以借鉴吗？

对此，财哥特意给大家总结了一句话：牢记老话题，重视新热点。估计各位看官不太明白财哥的意思，下面咱们展开来讲。

二，参与模式之牢记老话题

牢记老话题，这个意思很明确，每年两会都有一些必须要提的话题，市场资金是有记忆的，既然买预期，那么这些老话题很可能成为资金的首选。

财哥结合人民网投票结果代表的网民意愿，和过去10年两会提案议案的热点话题，发现有6大热门话题每年都会提及，分别是：养老，环保，医改，三农与土地改革，收入分配，教育改革。其对应的受益行业如下图：

进一步分析可知，会前1个月这些受益板块上涨的概率非常高，而环保，医药，农业三个行业实现超额受益的概率超过80%。

说完老话题，下面说一下“重视新热点”。

之所以这样说，是因为“新热点”虽然不是在两会上首提，但在当年两会上有着墨增加的表述，伴随后续政策的层叠推进，使得这些新热点成为贯穿当年的“大主题”。

类似的比如16，17年的供给侧结构性改革，造就了一番“煤飞色舞”的盛况；15年的互联网+，互联网指数飙涨；14年的一带一路，建筑机械强势等。

目前来看，新热点主要来自于当前市场的主线，即“稳就业，稳增长”。详细来看，稳就业利好求职再教育板块，稳增长利好新基建，老基建，扩大消费等板块；

此外财哥还总结了其他热点，分别是：

1）国企改革：本轮深化国企改革的关键一年；2）雄安概念，三周年；3）深圳概念，改革开放40周年等。

以上新热点，财哥更看重稳增长方向，疫情之下地方政府财政支出较大，而无论新老基建本质上都要进行大规模投资，一方面需要民间资本参与，最重要的还是国家层面上给予真金白银的支持。

以上就是财哥给大家准备的“两会行情”操作指南，相关概念股财哥还未整理完毕，各位看官多包涵。

下面进行今日复盘：

大盘来看，冲高回落，不过今日算是节前可以从股市取钱的最后一天，有资金兑现比较正常。成交量萎缩至5300多亿元，节前效应明显。

板块来看，大金融再度成为护盘主力，银行和地产连续两日异动，财哥觉得这事不简单，难不成降息已经在路上了？

高位题材股持续走弱，创业板注册制快速推进后，市场似乎有意转向绩优股；不过今天高位的绩优消费股也是杀跌主力，财哥早报也说了，消费股在一季报的推动下连续大涨，需要调整一下，不过作为今年业绩确定性最强，且扩大消费也是后疫情时代的主旋律，仍值得关注。

水泥板块大涨，这个主要是高速收费的原因，虽然表面上利好高速股，但是由于收费水泥不能随便跨领域销售，所以对于水泥股也是间接的利好。

大科技板块，国产芯片和消费电子延续反弹，不过力度一般，还需要等待趋势走出。

消息面上，北京市宣布公共卫生应急响应级别调至二级，随后半小时去哪儿网机票搜索量迅速攀升，北京出发机票预订量较上一时段暴涨15倍，度假、酒店等其他旅游产品搜索量也上涨3倍。这块明日值得关注。